被动指数基金密集降费 年管理费率三到七折
时间:2024-11-09 12:49:44来源:证券日报

又有基金公司降费。

11月6日晚间,华夏基金、国泰基金发布公告称,旗下共7只指数基金费率自11月7日起集体调降。此前一日,易方达基金也宣布调降旗下6只指数基金费率。综合来看,上述基金产品年管理费率“打三折”,年托管费率集体“砍半”。

业内人士认为,在大盘逐渐向上、成交持续放量的趋势下,被动权益产品的升温势必将吸引更多投资者踊跃购入,而降费成为此时“揽客”的法宝,也为基金管理人尽早抢占市场、布局被动指数基金产品提供规模基础。

部分产品年管理费率三折起

11月6日华夏基金公告称,涉及降费的产品包括:华夏中证AH经济蓝筹股票指数、华夏中证全指证券公司ETF、华夏中证全指证券公司ETF联接、华夏中证云计算与大数据主题ETF、华夏中证云计算与大数据主题ETF发起式联接。

同日,国泰基金也调降旗下国泰上证科创板100ETF、国泰上证科创板100ETF发起联接的管理费率和托管费率。

易方达涉及降费的产品包括:易方达上证中盘交易型开放式指数证券投资基金、易方达上证中盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金等,规模从1.86亿元至87亿元不等。

这些指数基金的年管理费率均由0.5%降至0.15%;年托管费率均由0.1%降至0.05%。

近期,还有鹏扬基金、招商基金、鹏华基金等基金公司下调旗下指数基金费率或开展费率优惠活动。业内预计,近期可能还有更多指数产品调降费率。

Wind资讯数据显示,被动指数型基金中,81只年管理费率下降,九成产品降至0.15%;74只年托管费率下降,九成降至0.05%。综合来看,降费折扣在三折至七折不等。

Wind资讯数据显示,截至11月7日,指数基金产品合计1714只,同比增长22.17%;总规模达到2.59万亿元,同比增长35.53%。

晨星(中国)基金研究中心高级分析师李一鸣在接受《证券日报》记者采访时表示,由于被动指数型基金往往面临同质化的处境,基金公司可能会选择主动降低费率来提高产品的竞争能力。尤其是大型基金公司,因为存在规模效应的增益,相对来说具有更大的降费空间。

投资者主动拥抱被动指基

根据今年公募基金三季报数据显示,被动指数型基金持股规模首次超越了主动权益类基金。

李一鸣表示,随着资本市场基础制度的完善和A股市场有效性的提高,主动管理获取超额收益的难度可能日渐增加,被动权益类产品的吸引力也会逐步凸显。

“通常,被动指数型产品的管理费率会低于主动权益类产品的管理费率,今年随着指数化投资蓬勃发展,投资者开始积极拥抱被动指数产品。”排排网财富研究员卜益力向《证券日报》记者表示。

李一鸣表示,在近期A股行情中,个人投资者的仓位可能相对不高,但是指数基金通常是接近满仓运作,因此指数基金在市场上涨行情启动初期能够凭借高仓位实现较好的表现。如果能够利用好指数基金这个工具,投资者就能够较好把握上涨行情带来的机会。

公募基金的比拼,已然从规模导向向投资者回报导向转变,这意味着基金公司需要更加注重提升投资业绩和服务质量,以提升投资者获得感。

卜益力表示,被动指数基金费率调降将进一步加剧行业竞争,这也促使机构提升服务质量和研究深度,以维持和增加市场份额,推动投研与服务效率提高,最终使整个市场受益。

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